Contabilità di gestione - Rapporti utili
| Short–term Financial Position or Test of Liquidity | |
|---|---|
| (a) Rapporti attuali |
=
Attività correnti
/
Passività correnti
|
| (b) Test rapido o acido o rapporto liquido |
=
Attività liquide
/
Passività correnti
|
| (c) Rapporto liquido assoluto |
=
Attività liquide assolute
/
Passività correnti
|
| (d) Misura dell'intervallo |
=
Disponibilità liquide /
Spese operative medie giornaliere
|
| Current Assets Movement (Asset Management Ratios) | |
| (a) Rapporto inventario / rotazione delle scorte |
=
Costo delle merci vendute
/
Inventario medio al costo
|
| (b) Debitori o crediti Turnover Ratio / Velocity |
=
Vendita annua del credito netto
/
Debitori commerciali medi
|
| (c) Periodo medio di raccolta |
=
Totale debitori commerciali
/
vendita al giorno
|
| (d) Creditori / Fatturato pagabile Rapporto / Velocità |
=
Acquisto annuale con credito netto
/
Creditori commerciali medi
|
| (e) Periodo di pagamento medio |
=
Crediti commerciali totali / pagabili
/
acquisto medio giornaliero
|
| (f) Indice di rotazione del capitale circolante |
=
Vendite o costo del venduto
/
Capitale circolante netto
|
| Analysis of Long-term Financial Position or Test of Solvency | |
| (a) Indice di patrimonio netto |
=
Fondi Esterni
/
Fondi Azionisti
o
=
Azioni esterne
/
Azioni interne
|
| (b) Rapporto tra debito finanziato e capitalizzazione totale |
=
Debiti finanziati
/
Capitalizzazione totale
× 100
|
| (c) Rapporto tra debito a lungo termine e azionisti, fondi (capitale di debito) |
=
Debiti a lungo termine
/
Fondi degli azionisti
|
| (d) Proprietary o Equity Ratio |
=
Fondi degli azionisti
/
Patrimonio totale
|
| (e) Indice di solvibilità |
=
Totale passività verso estranei
/
Totale attivi
|
| (f) Indice di patrimonio netto delle attività fisse |
=
Immobilizzazioni dopo l'ammortamento
/
Fondi degli azionisti
|
| (g) Rapporto tra attività fisse o tra attività fisse e fondi a lungo termine |
=
Immobilizzazioni dopo l'ammortamento
/
Fondo totale a lungo termine
|
| (h) Rapporto tra attività correnti e fondi proprietari |
=
Attività correnti
/
Fondi degli azionisti
|
| (i) Servizio del debito o copertura degli interessi |
=
Utile netto (prima di int. E tasse)
/
Commissioni per interessi fissi
|
| (j) Copertura totale o copertura con addebito fisso |
=
EBIT
/
Spese fisse totali
|
| (k) Rapporto di copertura del dividendo preferito |
=
Utile netto (prima di int. E tasse)
/
dividendo di preferenza
|
| (l) Rapporto cassa / servizio del debito o copertura del flusso di cassa del debito |
=
CF
/
1 +
SFD
/
1 - Aliquota fiscale
CF = Flusso di cassa annuale prima di Int. & Imposta SFD = Sinking fund appropriation on debt |
| Analysis of Profitability | |
| (i) Redditività generale: | |
| (a) Indice di profitto lordo |
=
Utile lordo
/
vendita netta
× 100
|
| (b) Rapporto operativo |
=
Costo operativo
/
vendita netta
× 100
|
| (c) Rapporto spese |
=
Spese particolari
/
Vendita netta
× 100
|
| (d) Net Profit Ratio |
=
Utile netto dopo le imposte
/
vendita netta
× 100
|
| (e) Rapporto di profitto operativo |
=
Utile operativo
/
vendita netta
× 100
|
| Overall Profitability | |
| (a) Ritorno sull'investimento degli azionisti (RoI) |
=
Profitto netto dopo imposte e interessi
/
Fondo per gli azionisti
× 100
|
| (b) Rendimento del capitale proprio |
=
Utile netto al netto delle imposte - Dividendo pref.
/
Capitale proprio versato
× 100
|
| (c) Utile per azione (EPS) |
=
Utile netto al netto delle imposte - Dividendo prefissato
/
Numero di azioni
× 100
|
| (d) Rendimento del capitale investito lordo |
=
Utile netto adjusted
/
capitale investito lordo
× 100
|
| (e) Rendimento del capitale investito netto |
=
Utile netto adjusted
/
Capitale investito netto
× 100
|
| (f) Return on Assets |
=
Utile netto al netto delle imposte
/
Attività totali medie
× 100
|
| (g) Rapporto di rotazione del capitale |
=
Vendita o costo di vendita
/
capitale impiegato
× 100
|
| (h) Indice di rotazione delle attività fisse |
=
Vendita o costo delle merci vendute
/
cespiti
× 100
|
| (i) Indice di rotazione del capitale circolante |
=
Vendita o costo delle merci vendute
/
Capitale circolante netto
× 100
|
| Market Test or Valuation Ratio | |
| (a) Rapporto di rendimento dei dividendi |
=
Dividendo per azione
/
valore di mercato per azione
|
| (b) Rapporto di pagamento dei dividendi |
=
Dividendo per azione
/
utili per azione
|
| (c) Rapporto prezzo / utili (P / E) |
=
Prezzo di mercato per azione
/
utili per azione
|
| (d) Earning Yield Ratio |
=
Utile per azione
/
Prezzo di mercato per azione
|
| (e) Market Value Book Value Ratio |
=
Valore di mercato per azione
/
Valore contabile per azione
|
| (f) Rapporto tra prezzo di mercato e flusso di cassa |
=
Prezzo di mercato per azione
/
Flusso di cassa per azione
|
| Market Test or Valuation Ratio | |
| (a) Capital Gearing Ratio |
=
Capitale
sociale + Riserva e eccedenza /
Capitale pref. + Indebitamento a lungo termine con interessi fissi
|
| (b) Investimento totale in passività a lungo termine |
=
Fondo degli azionisti + Passività a
lungo termine /
Passività a lungo termine
|
| (c) Indice di patrimonio netto |
=
Fondi Esterni
/
Fondi Azionisti
|
| (d) Rapporto tra attività fisse e debito finanziato |
=
Immobilizzazioni
/
Debiti finanziati
|
| (e) Rapporto tra passività correnti e fondi proprietari |
=
Passività correnti
/
Fondi degli azionisti
|
| (f) Rapporto tra riserva e capitale proprio |
=
Riserve
/
Capitale Sociale
× 100
|
| (g) Leva finanziaria |
=
EBIT
/
EBIT - Interessi e dividendo pref
|
| (h) Leva operativa |
=
Contributo
/
EBIT
|